贵金属账户

金属账户,亦称贵金属账户或黄金账户,是部分银行提供的一种账户类型,客户可像买卖外币一样买卖贵金属(通常为黄金或白银)。

具体情形可能有所不同,但以下是金属账户运作方式的一般概述:

1. 开立账户:首先,您可以开立独立的金属账户,或将其与储蓄账户关联。
2. 买入金属:账户设立后,即可买入贵金属。价格将以当前市场价格为基础,另加银行收取的任何佣金或费用。买入时,银行将按您所购金属的数量记入您的账户。
3. 金属的持有方式:您所购买的金属通常存放于非分配式账户或分配式账户中。在非分配式账户中,您对一定数量的金属享有债权,但并不对应具体的金条或金币,而只是本行整体金属持有量的一部分。在分配式账户中,则会为您单独划拨具体的金条或金币。分配式账户更为安全,但通常需另行支付保管及保险费用。
4. 出售金属:当您希望出售时,本行将从您的账户中扣除相应数量的金属,并按当前市场价格将等值现金记入您的账户。
5. 实物交割:我们提供提取实物金属的选择。这意味着您可以将金属余额兑换为实物金条或金币并取得其占有。此项服务通常需支付额外费用。

金属账户是一种投资贵金属的方式,无需自行保管和投保实物金条或金币。

可存放于您的贵金属账户中的贵金属种类包括:

1. 黄金:黄金是本行各类账户中持有最为普遍的贵金属,远超其他品种。黄金因其历来作为价值储存手段,且相较于许多其他投资形式具有相对稳定性,而成为广受欢迎的投资品种。
2. 白银:白银是另一种常见的持有金属。尽管每盎司价值通常低于黄金,但白银具有多种工业用途,亦可成为有价值的投资标的。
3. 铂金:铂金是一种贵重金属,常被持有于贵金属账户中。它比黄金和白银更为稀有,并具有多种工业用途,尤其是在汽车行业。
4. 钯:钯与铂类似,是一种稀有且珍贵的金属,常用于工业领域,尤其是汽车催化转化器。
5. 铑:铑是一种稀有而珍贵的金属,常用于汽车及珠宝行业。部分银行可能将其作为金属账户的可选品种。

保护您的黄金资产

在经济格局不断变迁、地缘政治紧张局势可能影响金融市场的时代,黄金依然是稳定的典范,也是历久弥新的财富保值工具。对于居住在对黄金征收进口关税或设有限制的国家的居民而言,在境外持有黄金可以是一种合法的替代方式——前提是遵守其所在国的规定,例如印度的自由化汇款计划及其境外资产申报要求。我们的国际黄金保险库服务即以此为基础提供。

我们的主张:重新定义安全性与可及性

我们的保险库服务经精心构思,充分顾及资深投资者的需求与偏好。保险库位于地缘政治稳定的地区,按高安全标准运营,并投保全额保险。

对您的资产享有不受限制的支配权

秉承为客户提供卓越服务的理念,我们提供两种访问方式,以满足客户的不同需求:

现场实物查验:
客户可选择亲临本行金库,实地查看其资产。此项服务需预约,体现了本行对保密及个性化服务的承诺。

数字化交易渠道:
鉴于黄金市场瞬息万变,我们的平台支持即时下达黄金买卖交易指令。此项服务专为希望实时优化投资组合表现的投资者而设,并由我们专家团队的执行能力提供支持。

我们服务的突出优势

• 全球战略布局:金库设于经安全性与法律确定性考量而选定的司法管辖区。
• 最高安全标准:先进的安全技术、双重控制和保险为您的资产提供保障。
• 量身定制的灵活性:我们的服务专为赋予投资者自主管理其持仓的权限而设计,无论是通过亲自监督还是通过数字指令。
• 运营透明:诚信与透明是我们运营的基石,确保合作关系直接、可信,不存在任何隐藏的或有事项。

以安全保管方案提升您的投资策略

在动荡多变的国际金融领域,选择一位不仅能提供安全保障、更能带来战略优势的合作伙伴来保管您的黄金投资至关重要。我们的国际黄金保险库服务是您应对在受限制体制下购买和存储黄金所面临不确定性的坚实屏障。我们不仅为您的资产提供安全庇护,更使您能够自信而富有战略眼光地应对市场的变动。

了解我们的黄金资产托管服务。欢迎与我们联系,探讨我们如何协助您保管并增益您的黄金投资组合。

通过IFB贵金属账户,探索我们的黄金投资标准

在不断变化的投资环境中,以贵金属等实物资产保障财富,始终是一项历久弥新的策略。IFB贵金属账户专为既追求黄金光泽、又看重银行金库稳固性的投资者而设,兼顾安全性与灵活性。

守护您财富的堡垒

在IFB,安全不只是一项功能,更是一份承诺。我们的金库合作伙伴对您的贵金属实施全天候监控和严格的准入管理。先进的技术与长期积累的信任,为您的投资提供坚实保障,让您高枕无忧。

量身定制的投资

无论您青睐黄金的稳健魅力、白银的工业价值,还是铂金与钯金的稀有声望,我们的贵金属账户均可满足各种偏好。每个账户都是通往以下方面的门户:

• 直接所有权:实物贵金属,直接归属于您名下。
• 实时管理:数字化界面让您掌控自如,可实时查看账户详情、交易记录及市场资讯。
• 灵活性与流动性：可选择增持或轻松变现资产，从容应对市场变化或个人需求。

IFB 的优势

选择IFB,即意味着与一家深谙贵金属在多元化投资组合中独特价值的金融机构携手合作。我们的专家致力于提供个性化建议,确保您的投资不仅能够保全财富,而且具备增长潜力。选择IFB,您开立的不仅是一个账户,更是通往无限可能的大门。

即刻守护您的传承

在机会稍纵即逝的世界中,贵金属的持久价值依然稳固。借助IFB的贵金属账户,您获得的不仅是投资的避风港,更是一个与您同样致力于守护财富的合作伙伴关系。与IFB一同投资。

实物黄金、白银与Basel III

巴塞尔框架下的黄金。银行在自有金库或分配式资产托管中持有的黄金，在其与相应黄金负债相匹配且适用的审慎规则有此规定的范围内，就信用风险而言可适用0%的风险权重。这一选择权早在1988年《巴塞尔协议》下即已存在，由各国自行酌定。这并不意味着黄金在各方面均被视同现金，也不意味着其被认定为一级资本，或被认定为流动性覆盖率所要求的优质流动性资产（HQLA）。市场风险方面的单独要求仍然适用。

Basel III带来的变化。净稳定资金比率自2021年6月起在欧盟、自2022年1月起在英国生效,要求银行以稳定资金为其所持黄金价值的85%提供融资。贵金属行业认为,这提高了非分配式黄金业务的成本,这也是银行日益倾向于分配式结构的原因之一。

分配式、非分配式与“纸”黄金。分配式金属由已识别的金条构成,属于客户财产,并与银行自有资产分开存放。非分配式金属是对银行的债权,类似于存款。由实物支持的交易所交易产品,如SPDR Gold Shares(GLD)和iShares Silver Trust(SLV),由托管人持有分配式金条;其投资者持有的是信托份额,而非金条本身。期货(例如在COMEX交易的期货)提供价格敞口;多数头寸在交割前即已平仓或展期。

纸贵金属与实物贵金属

对黄金和白银的债权(未分配账户、期货、远期及其他衍生品)远远超过实际支撑它们的金属数量。未分配金属是对银行的债权,类似于存款;期货大多以现金结算或展期。在正常市场条件下,由于持有人很少同时要求交割,这一安排行之有效;而在压力情形下则不然。

• 2025年10月:白银突破1980年的纪录,升至每盎司50美元以上;10月9日,伦敦借入白银的一个月租借利率升至约39%,而正常情况下低于1%,原因是可供交割的金属供应短缺。2024年12月至2025年10月初,约2.25亿盎司白银由伦敦转移至纽约的CME金库。
• 2025年9月底:伦敦金库中的白银约有83%由实物支持的ETF持有;可自由流通的剩余部分估计约为1.36亿盎司,不到伦敦场外市场日均成交量约4.5亿盎司的三分之一。
• 2026年1月:白银创下121.67美元的纪录;在芝商所(CME)提高保证金要求的背景下,月末单个交易日内跌幅超过三分之一。
• 2026年6月:伦敦金库存有9,464吨黄金和28,082吨白银,而每日平均净清算量约为519吨黄金和近6,000吨白银(LBMA)。总交易量是净清算量的数倍。

大型银行是该市场的核心参与者,担任做市商、清算机构和托管机构——例如,摩根大通是iShares Silver Trust的托管人。2020年,摩根大通同意支付9.2亿美元,以和解美国方面就其在2008年至2016年间通过“虚假报价(spoofing)”操纵贵金属期货所提出的指控。对投资者而言,实际启示十分简单:只有分配式金属——即以客户名义持有、位于银行资产负债表之外的特定编号金条——才不受银行或交易所偿付能力和流动性的影响。这正是IFB分配式存储的基础。

为何通过银行持有实物金属。分配式持仓将对可识别金条的直接所有权与专业仓储、保险以及出售或提取实物的能力相结合。仓储与保险会产生成本,且黄金和白银价格可能出现较大波动。

提供7×24小时交易及全球金属交易所实物交割

顺畅进入全球金属市场

IFB提供进入全球主要贵金属市场的渠道。由于这些市场分布于不同时区,工作日内可全天候进行交易。

全面覆盖主要交易所

我们为以下市场的交易提供便利:

• 伦敦场外市场(遵循LBMA标准;LBMA为行业协会,而非交易所)
• COMEX(商品交易所公司)
• 上海黄金交易所(SGE)
• 大阪交易所(贵金属业务于2020年7月自东京商品交易所转入)
• 新加坡交易所(SGX)

这些平台在全球金属市场中发挥着重要作用,各自具备独特优势,可提供包括黄金、白银、铂金和钯金在内的多种金属产品。

专业能力与支持

我们的专家团队致力于在交易过程的每一步为客户提供支持。凭借对市场趋势和监管环境的深入了解,我们提供富有洞察力的指导,以确保客户作出知情的交易决策。

灵活的实物交付方式

除交易功能外,IFB还提供灵活的实物交割选择。客户可根据自身的物流需求和战略考量,选择从欧洲或新加坡交割金属。这项服务体现了我们对满足全球客户多样化偏好与需求的承诺。

安全高效的交易

安全与效率是IFB的首要考量。我们采用先进技术,以便利安全交易,并确保每一笔交易的完整性。实物交付由专业的、已投保的物流服务商办理。

加入我们

了解IFB提供的7×24小时金属交易及可靠实物交割的优势。欢迎联系我们,进入全球金属市场。

如需了解更多信息并开始交易,请联系我们的客户服务团队。

IFB——通往全球金属交易的门户

合质金锭进口至欧洲及存入您账户的完整指南

将多尔金条(即半提纯的金银条)进口至欧洲,涉及一系列复杂的法规、条件、关税及增值税要求。本指南详细概述了为确保进口程序顺利且合法所需的必要步骤与合规措施。

海关法规

《联盟海关法典》(UCC)——第(EU) No 952/2013号条例
UCC确立了欧盟海关程序与操作的法律框架。进口商必须提交详细的进口申报,包括多雷金锭的准确描述、重量和价值。必须依据协调制度(HS)编码第71章遵守相应的税则归类。多雷金锭通常归入HS编码7108.12项下的未锻造非货币用金。

增值税(VAT)

关于增值税共同制度的第2006/112/EC号理事会指令
黄金产品(包括多雷金锭)可能需缴纳增值税,除非被归类为投资金。投资金依据《增值税指令》第344条界定(纯度不低于千分之995的金条或金片),免征增值税。多雷金锭属未精炼产品,鲜少符合该定义;对于在应税人之间供应的纯度不低于千分之325的黄金材料,成员国可适用反向征税机制(第198(2)条)。增值税税率因欧盟成员国而异,通常介于17%至27%之间。

来源文件

非优惠原产地规则
根据《欧盟海关法典》及其实施条例(欧盟委员会实施条例(EU)2015/2447),进口商可能需要提供原产地证书,以证明符合非优惠原产地规则。原产地决定适用的贸易措施;负责任采购核查属于另一项义务(见下文)。

成色与质量标准

检验与纯度标记 欧盟并无关于进口贵金属纯度的统一法规;检验与纯度标记由各国自行规范,在若干国家还适用1972年《纯度标记公约》。进口商应提供经认可的实验室或精炼厂出具的检验证书,以核实合质金条的纯度与重量。

监管合规

REACH法规(EC)No 1907/2006
该法规规范投放欧盟市场的化学物质;精炼厂应核查合质金中所含杂质是否触发相关义务。

反洗钱指令(AMLD)——指令(EU)2015/849,自2027年7月起将由反洗钱条例(EU)2024/1624取代。这些规则要求全面遵守AML和KYC合规要求,以防范与贵金属相关的金融犯罪。进口商必须对供应链及相关各方保存完整的文件并进行核实。

环境与道德考量

关于冲突矿产的第(EU)2017/821号条例 自2021年1月1日起,该条例要求年进口量超过门槛(金矿砂及合质金为100公斤)的欧盟黄金进口商对其供应链开展尽职调查,确保其采购不来自受冲突影响的地区。进口商须遵循经合组织《负责任供应链尽职调查指南》,以确保合乎道德的采购实践。

关税及增值税条件

共同对外关税(CET)
合质金条适用欧盟实行的CET。未锻造非货币用金的海关编码HS 7108.12项下,目前关税税率一般为0%,有利于必要原材料的贸易。

投资性黄金豁免 符合纯度要求(金条纯度至少为千分之995)的投资性黄金在整个欧盟范围内免征增值税。就申请该豁免而言,各成员国可能另有具体规定或附加的文件要求。

特定成员国条件

德国

• 增值税税率:标准税率为19%。
• 投资性黄金:若符合纯度要求,免征增值税。

法国

• 增值税税率:标准税率为20%。
• 投资性黄金:在与欧盟指令相同的条件下免征增值税。

意大利

• 增值税税率：标准税率为22%。
• 投资金:如满足纯度条件,免征增值税。

英国(脱欧后)

• 增值税税率:标准税率为20%。
• 投资用黄金:符合投资用黄金标准的,免征增值税。

合规程序与文件

进口申报
进口商必须通过相关电子海关系统填写并提交单一行政文件（SAD）。该申报包含有关多尔合质金锭的详细信息，包括其分类、价值及原产地。

证书和化验报告
进口商必须提供原产地证书和化验证书,以核实合质金条的纯度和重量。这些证书通常由认可的实验室或精炼厂出具。

AML和KYC文件
进口商必须遵守AML和KYC规定,保存完整的客户尽职调查(CDD)记录,并持续监测交易,以发现并防止可疑活动。

交通运输与物流

安全运输
鉴于金银合质锭价值高昂,安全的运输安排至关重要。这通常需要委托具备贵金属处理经验的专业物流服务商。同时必须投保全面保险,以覆盖运输途中可能发生的盗窃、丢失或损毁等风险。

进口合质金锭(Doré)的主要步骤

1. 进口前准备

• 识别并核实供应商:对供应商开展尽职调查,确保其符合所有监管及道德标准。
• 获取必要文件:收集原产地证书、化验报告及其他所需文件。
• 申请进口许可证:如有必要,取得目的国要求的任何特定进口许可证或许可。

2. 海关清关

• 提交进口申报:通过相关电子海关系统填写并提交单一行政文件(SAD)。
• 缴纳关税及税款:计算并缴纳适用的关税、增值税及其他税项。
• 接受检查:对可能进行的任何海关查验或审计,做好应对准备。

3. 进口后合规

• 保存记录:妥善保存所有进口交易及相关文件的详细记录。
• 监测合规情况:持续监测并更新合规程序,确保遵守所有相关法规。

简言之

向欧洲进口合质金锭(doré)是一项复杂的程序,涉及一系列监管要求、海关手续和道德考量。进口商遵守上述详细的法律和条件,即可确保进口过程顺利合法,并充分享受可适用的关税减免和增值税豁免。

严格遵循上述指引,进口商即可有效应对将合质金锭(doré bars)运入欧洲的复杂流程,确保合规与运营效率。