ערבויות בנקאיות ו-SBLC

מטרה מסחרית לעומת שימוש פיננסי טהור

במימון הבינלאומי, לא כל המכשירים משרתים את אותה מטרה. חלקם קשורים בקשר הדוק לתנועת סחורות ושירותים, ואילו אחרים יכולים לפעול כהתחייבויות עצמאיות הניתנות לסחר או לשימוש למטרות מבנה פיננסי בלבד. הבנת ההבחנות הללו חיונית לתאגידים, לריבונים ולמשקיעים המבקשים לנווט בשווקים הגלובליים.

1. אשראים דוקומנטריים – UCP 600

הכללים האחידים והנוהג של ICC לאשראים דוקומנטריים (UCP 600) חלים על כתבי אשראי קלאסיים. כללים אלה נועדו להקל על הסחר הבינלאומי בכך שהם מבטיחים כי התשלום יבוצע רק כנגד הצגת מסמכים מסחריים תואמים.

• אופי: עסקתי, הקשור למכירה ולמשלוח של סחורות או שירותים.
• מקרה שימוש: סילוק מאובטח בסחר חוצה גבולות.
• סחירות: מוגבלת. אף שאשראים ניתנים להעברה והיוון שטרות אפשריים, לא ניתן לסחור באשראים דוקומנטריים באופן חופשי או לממשם כמכשירים פיננסיים עצמאיים.
• מסקנה: מסחרי בלבד, אינו מתאים למסחר פיננסי גרידא.

2. כתבי אשראי עומדים – ISP98

הנוהגים הבינלאומיים לכתבי אשראי עומדים (ISP98, פרסום ICC 590) חלים על כתבי אשראי עומדים (SBLC). שלא כמו אשראים הכפופים ל-UCP 600, SBLC אינם מסחריים מעצם טבעם. הם התחייבויות עצמאיות, המיועדות למימוש אם המבקש אינו עומד בהתחייבות.

• מהות: התחייבויות תשלום עצמאיות ובלתי מותנות.
• שימוש: נפוץ במיוחד במימון פרויקטים, באשראי מובנה ובמימון תאגידי כתחליף לערבויות.
• יכולת סחירות: נמוכה. ניתן להמחות את התמורה, וכתב אשראי עומד ניתן להעברה רק אם צוין בו כך במפורש. כתב אשראי עומד פיננסי באיכות גבוהה עשוי לשמש כבטוחה למסגרת אשראי נפרדת, אך אינו נייר ערך ואינו עובר "מוניטיזציה" ככזה.
• מסקנה: מתאים לתמיכה בהתחייבויות פיננסיות, ולא לסחר.

3. ערבויות לדרישה – URDG 758

הכללים האחידים לערבויות לפי דרישה (URDG 758, פרסום ICC מס' 758) חלים על ערבויות בנקאיות, כגון ערבויות ביצוע, ערבויות מקדמה וערבויות הצעה. כמו SBLC, אלו התחייבויות עצמאיות: הערב משלם עם הגשת דרישה, ללא תלות במחלוקות בחוזה הבסיס.

• מהות: התחייבות עצמאית של הערב.
• מקרה שימוש: הבטחת ביצוע חוזי או קיום חובות החזר.
• יכולת סחירות: נמוכה. ערבויות לפי דרישה מבטחות התחייבות מסוימת; ניתן להעבירן רק אם הן ניתנות להעברה במפורש (URDG 758 סעיף 33), והן אינן נסחרות בשווקים פיננסיים.
• סיכום: תמיכה באשראי להתחייבויות מסוימות, בייחוד במימון סחר, בנייה, מימון ריבוני ומימון תאגידי.

באמצעות ההבחנה בין מכשירים אלה, יכולים לקוחות לבחור את הכלי המתאים ליעדיהם האסטרטגיים: בין אם להבטיח ביצוע בסחר חוצה גבולות ובין אם לשחרר קיבולת מאזנית בשווקי ההון.

השגת כתב אשראי עומד (SBLC)

International Finance Bank LTD מסייע, בכפוף לציות קפדני ולקבלת כספים מזוכים, בהנפקת כתב אשראי עומד בלתי חוזר אחד או יותר, שיונפקו על ידי IFB או על ידי בנקים בין-לאומיים בעלי רישיון בדרגה ראשונה (Tier 1) בעלי דירוג ארוך טווח של A-/A3 או גבוה מכך (בנקים מובילים לפי הון Tier 1), לאחר הערכה פרטנית. מכשירים אלה מובנים בהקפדה מלאה על שיטות העבודה המומלצות הבין-לאומיות ועל ISP98 של ICC (International Standby Practices 1998, פרסום מס' 590).

מאפיינים עיקריים:

• צורה: כתב אשראי עומד בלתי הדיר ובלתי מותנה
• מערכת כללים: ISP98 (ICC Pub. 590)
• בנק מנפיק: IFB או בנק בינלאומי מורשה מדרג 1 (Tier 1) (בנק מוביל לפי הון Tier 1) בעל דירוג ארוך טווח של A-/A3 ומעלה, לאחר הערכה פרטנית
• תפוגה: תאריך ומקום תפוגה קבועים
• זמינות: בתשלום מחשבון הלקוח אצל המוסד שלנו, כנגד דרישה בכתב והצהרת המוטב בדבר הפרה
• מכשיר מבצעי: MT760 באמצעות SWIFT לבנקו של המוטב
• עמלות והוצאות: כל העמלות וההוצאות מחוץ לשיפוט של הבנק המנפיק חלות על המוטב
• אישור: זמין על פי בקשה בתוספת תשלום

תנאי מקדים:

לפני ההנפקה, על המבקש להשלים את הליך קליטת הלקוח, לעבור בדיקת נאותות מלאה בהיבטי AML/KYC, ולהפקיד בחשבונו אצל המוסד שלנו סכום מינימלי של 500 מיליון USD/EUR, יחד עם העמלות החלות. רק לאחר קבלת כספים סולקים ואישור מחלקת הציות, הבנק המנפיק ישדר את הודעת ה-MT760 התקפה לבנק של המוטב שנקבע.

מסגרת זו מבטיחה שכל מכשיר שהונפק הוא אותנטי, בר-אכיפה ומוכר במלואו לפי הסטנדרטים הבנקאיים הבין-לאומיים.

רכישת ערבות בנקאית

International Finance Bank LTD מסייע, בכפוף לציות קפדני ולקיומם של כספים סלוקים, בהוצאתן של ערבויות בנקאיות בלתי חוזרות, אחת או יותר, שיונפקו על ידי IFB או על ידי בנקים בינלאומיים מורשים מדרג Tier 1 (בנקים מובילים לפי הון Tier 1) בעלי דירוג ארוך טווח של A-/A3 או גבוה מכך, לאחר הערכה פרטנית. מכשירים אלה מובנים בהתאמה מלאה לסטנדרטים בינלאומיים ול-URDG 758 של ה-ICC (הכללים האחידים לערבויות לפי דרישה, מהדורת 2010), ובמקרים המתאימים בהשלמה של International Standard Demand Guarantee Practice (ISDGP, פרסום ICC מס' 814).

מאפיינים עיקריים:

• צורה: ערבות בנקאית בלתי חוזרת וללא תנאי (למשל ערבות ביצוע, ערבות תשלום, ערבות מקדמה)
• מערך כללים: URDG 758 (פרסום ICC מס' 758), כאשר ISDGP (פרסום ICC מס' 814) משמש כנוהג מיטבי פרשני
• בנק מנפיק: IFB או בנק בינלאומי מורשה מדרג 1 (Tier 1) (בנק מוביל לפי הון Tier 1) בעל דירוג ארוך טווח של A-/A3 ומעלה, לאחר הערכה פרטנית
• תפוגה: תאריך ומקום תפוגה קבועים
• זמינות: בתשלום מחשבון הלקוח אצל המוסד שלנו, כנגד דרישה בכתב העומדת בתנאים, בליווי הצהרת המוטב בדבר הפרת התחייבות
• מכשיר אופרטיבי: MT760 באמצעות SWIFT לבנק של המוטב
• עמלות והוצאות: כל העמלות וההוצאות מחוץ לשיפוט של הבנק המנפיק חלות על המוטב
• אישור: זמין על פי בקשה בתוספת תשלום

תנאי מקדים:

לפני ההנפקה, על המבקש להשלים את תהליך הקליטה, לעבור בדיקת נאותות מלאה בתחומי AML/KYC, ולהפקיד סכום מינימלי של 500 מיליון USD/EUR בחשבונו אצל המוסד שלנו, יחד עם העמלות החלות. רק לאחר קבלת כספים סופיים ואישור הציות, הבנק המנפיק ישדר את ה-MT760 האופרטיבי (התקף) לבנק של המוטב המיועד.

מסגרת זו מבטיחה שכל ערבות המונפקת היא אותנטית, ניתנת לאכיפה ומוכרת בינלאומית, ומעניקה למוטבים זכות פנייה מאובטחת וללא תנאי.

ערבויות בנקאיות (BGs) וכתבי אשראי עומדים (SBLCs) לסחר מסחרי

ערבויות בנקאיות (BG) וכתבי אשראי עומדים (SBLC) הם מכשירים פיננסיים המשמשים בדרך כלל בסחר בינלאומי ובפרויקטים מורכבים בהיקף רחב, כדי להבטיח את קיום ההתחייבויות החוזיות. חרף מאפייניהם השונים, שניהם משרתים את המטרה המכרעת של מתן ביטחון לצדדים המעורבים בעסקה.

IFB מנפיקה ערבויות בנקאיות וכתבי אשראי עומדים לעסקאות מסחריות באמצעות הבנקים הקורספונדנטים שלה, כנגד כיסוי מתאים בחשבון הלקוח ב-IFB. כל מכשיר מונפק עבור מוטב ועסקה בסיסית מסוימים, בהתאם ל-URDG 758 או ל-ISP98, ומועבר כהודעת MT760 מאומתת לבנק המוטב.

1. ערבויות בנקאיות: ערבות בנקאית היא התחייבות של בנק או של מוסד פיננסי, שלפיה אם לווה מסוים יפר את התחייבותו בהלוואה, הבנק יכסה את ההפסד. הערבות הבנקאית מבטאת כי המוסד המלווה מבטיח שהתחייבויות החייב יקוימו.
2. כתבי אשראי עומדים: כתב אשראי עומד (SBLC) הוא מסמך משפטי המבטיח את התחייבות הבנק לתשלום למוכר במקרה שהקונה – או לקוח הבנק – יפר את ההסכם. כתב אשראי עומד מסייע להקל על סחר בינלאומי בין חברות שאינן מכירות זו את זו ושחלים עליהן חוקים ותקנות שונים.

BG ו-SBLC אינם ניירות ערך, ואין שוק משני מוכר שבו הם נקנים ונמכרים. מה שהדין וכללי ה-ICC מתירים מצומצם יותר:

1. העברה: רק אם הוצהר במפורש כי המכשיר ניתן להעברה, ורק בהשתתפות הבנק המנפיק (ISP98 כלל 6; URDG 758 סעיף 33).
2. המחאת תמורה: המוטב רשאי להמחות את זכותו לתמורה, דבר שאינו מעביר את הזכות למשוך.
3. בטוחה: כתב אשראי עומד (SBLC) נקי, בלתי הדיר ובר-תשלום עם דרישה ראשונה, שהוצא על ידי בנק בעל דירוג גבוה, עשוי במקרים מוגבלים לתמוך במסגרת אשראי הנבחנת בנפרד על ידי הבנק.

BG ו-SBLC מונפקים עבור מוטב מסוים ועסקה בסיסית מסוימת. IFB מאמת כל מכשיר ישירות מול הבנק המנפיק.

סוגי ערבויות בנקאיות (BG) וכתבי אשראי עומדים (SBLC) ומצבי השימוש בהם

ערבויות בנקאיות (BG) וכתבי אשראי עומדים (SBLC) הם מכשירים פיננסיים המספקים רשת ביטחון בעסקאות מסחריות. הם מבטיחים לצד אחד כי יקבל תשלום או ביצוע בהתאם להסכם, גם אם הצד האחר יפר את התחייבותו. להלן הסבר מפורט על סוגי ה-BG וה-SBLC השונים, לצד המצבים שבהם נעשה בהם שימוש בדרך כלל.

ערבויות בנקאיות (BG)

ערבות בנקאית היא התחייבות של בנק כי התחייבויותיו של חייב ימולאו אם לא יעמוד בהתחייבויותיו החוזיות. קיימים מספר סוגים של ערבויות בנקאיות, ולכל אחד מהם מטרה שונה:

1. ערבות ביצוע:

• תכלית: מבטיחה שהספק או הקבלן יעמדו בהתחייבויותיהם החוזיות בכל הנוגע לאיכות התוצרים ולמועדי אספקתם.
• מצב שימוש: נפוץ בפרויקטי בנייה והנדסה, שבהם הקונה מבקש הבטחה שהפרויקט יושלם כמוסכם.

2. ערבות פיננסית:

• מטרה: מבטיח פירעון של התחייבות פיננסית, כגון הלוואה או אגרת חוב.
• מצב שימוש: משמש לעיתים קרובות כאשר חברה מנפיקה אג"ח או נוטלת הלוואה, ומעניק למלווים או למשקיעים בטוחה מפני כשל בפירעון.

3. ערבות הצעה (ערבות מכרז):

• מטרה: מבטיחה שהמציע יתקשר בחוזה וימציא את ערבות הביצוע הנדרשת אם יזכה בו.
• מצב שימוש: משמש במהלך הליכי מכרז כדי להרתיע הצעות קלות דעת ולהבטיח השתתפות רצינית.

4. ערבות מקדמה:

• מטרה: מבטיחה את תשלום המקדמה של הקונה מפני כשל של הספק באספקת הסחורות או השירותים.
• מצב שבו נעשה שימוש: כאשר קונה מבצע תשלום מראש לפני קבלת הסחורה או השירותים, לרוב בסחר בינלאומי.

5. ערבות תשלום:

• מטרה: מבטיחה שהמוכר יקבל תשלום עבור הסחורות או השירותים שסופקו.
• מצב שימוש: משמש כאשר קיים סיכון שהקונה לא יעמוד בהתחייבויות התשלום לאחר קבלת הסחורה או השירותים.

6. ערבות טיב (ערבות בדק):

• מטרה: מכסה התחייבויות במהלך תקופת האחריות לאחר השלמת הפרויקט, ומבטיח תיקון של ליקויים.
• מצב שימוש: בפרויקטים שבהם נדרשת תחזוקה או אחריות לאחר ההשלמה.

7. ערבות מכס:

• מטרה: מבטיחה לרשויות המכס כי מכסי היבוא והמיסים ישולמו.
• מתי משתמשים: בסחר בינלאומי, כאשר סחורות מיובאות ותשלום המכסים נדחה.

8. ערבות שכירות:

• מטרה: מגן על המשכיר מפני כשל של השוכר בתשלומי השכירות.
• מצב שימוש: בהסכמי השכרת נכסים.

9. ערבות משלוח:

• מטרה: מאפשר ליבואן לקבל חזקה בסחורה לפני הגעת מסמכי המשלוח המקוריים.
• מצב שימוש: כאשר הסחורה מגיעה לפני המסמכים, וכך נמנעים עיכובים בשחרור המטען.

10. כתב אשראי עומד (SBLC) כערבות בנקאית:

• מטרה: פועל באופן דומה לערבות בנקאית ומספק ביטחון לתשלום.
• מצב שימוש: בתחומי שיפוט שבהם ערבויות בנקאיות אינן בשימוש נפוץ, ניתן להשתמש ב-SBLC לאותה מטרה.

כתבי אשראי עומדים (SBLC)

SBLC הוא התחייבות לתשלום שמנפיק בנק מטעם לקוח, ומשמש כ"תשלום של מוצא אחרון" אם הלקוח אינו עומד בהתחייבויותיו החוזיות. קיימים סוגים שונים של SBLC המותאמים לצרכים ספציפיים:

1. כתב אשראי עומד לביצוע:

• מטרה: מבטיחה את קיום ההתחייבויות החוזיות הנוגעות לביצוע.
• מצב שימוש: דומה לערבות ביצוע בחוזי בנייה או שירותים.

2. כתב אשראי עומד פיננסי:

• מטרה: מבטיח תשלום של התחייבות פיננסית.
• מצב שימוש: משמשת לגיבוי התחייבויות פיננסיות כגון הלוואות, ומבטיחה כי המלווים יקבלו תשלום גם אם הלווה לא יעמוד בהתחייבויותיו.

3. כתב אשראי עומד למקדמה:

• מטרה: מגינה על מקדמת הקונה בכך שהיא מבטיחה החזר אם המוכר אינו מספק את הסחורה.
• נסיבות השימוש: בחוזים הדורשים תשלומים מראש עבור סחורות או שירותים.

4. ערבות עומדת להצעה (Bid Bond):

• מטרה: תומכת בהתחייבותו של מציע להתקשר בחוזה אם יוכרז כזוכה.
• מקרה שימוש: בהליכי מכרזים, כחלופה לערבות הצעה.

5. כתב אשראי עומד נגדי:

• מטרה: כתב אשראי עומד המונפק כגיבוי לכתב אשראי עומד אחר או לערבות.
• מצב שימוש: בעסקאות בין-לאומיות מורכבות הדורשות מספר שכבות של אבטחה.

6. כתב אשראי עומד לתשלום ישיר (Direct Pay Standby):

• מטרה: מספקת תשלום ישיר למוטב ללא צורך בהוכחת הפרה.
• מצב שימוש: לתשלומים סדירים, כגון תשלומי חכירה או תשלומים לשיעורין, להבטחת קבלתם במועד.

7. כתב אשראי עומד לביטוח:

• מטרה: תומך בהתחייבותה של חברת ביטוח לשלם תביעות.
• מקרי שימוש: בהסדרי ביטוח הדורשים גיבוי נוסף.

8. כתב אשראי עומד מסחרי:

• מטרה: תמיכה בתשלום עבור סחורות או שירותים בעסקאות מסחריות.
• מקרי שימוש: כגיבוי להתחייבויות תשלום מסחריות, לרוב במימון סחר.

9. כתב אשראי עומד למכס:

• מטרה: מבטיחה תשלום של מכס ומיסים.
• מצב שימוש: בדומה לערבויות מכס בסחר בין-לאומי.

10. כתב אשראי עומד בתחום הספנות:

• מטרה: מבטיח מסירה של מסמכי משלוח או של סחורות.
• מקרה שימוש: בעסקאות שילוח, להבטחת האינטרסים של קונים או מובילים.

מצבים ויישומים

הבנת מקרי השימוש הספציפיים מסייעת בבחירת הסוג המתאים של BG או SBLC:
פרויקטי בנייה:

• ערבויות ביצוע ו-SBLC ביצוע מבטיחים כי קבלנים ישלימו פרויקטים בהתאם להסכם.
• ערבויות מקדמה מגנות על לקוחות המשלמים מראש לקבלנים.
• סחר בינלאומי:
• ערבויות תשלום וכתבי אשראי עומדים מסחריים מבטיחים תשלומים ליצואנים.
• ערבויות משלוח וכתבי אשראי עומדים למשלוח מאפשרים שחרור חלק של הסחורה.
• הליכי מכרז:
• ערבויות הצעה וכתבי אשראי עומדים להצעה מבטיחים שהמציעים רציניים ומחויבים.
• עסקאות פיננסיות:
• ערבויות פיננסיות ו-כתבי אשראי עומדים פיננסיים מספקים הבטחה בהסכמי הלוואה ובהנפקות אג"ח.

הסכמי שכירות:

• ערבויות שכירות וכתבי אשראי עומדים לתשלום ישיר מבטיחים שבעלי הנכסים יקבלו את תשלומי השכירות.
• חובות מכס ומס:
• ערבויות מכס וכתבי אשראי עומדים למכס מבטיחים לרשויות את תשלום המסים והאגרות.
• ביטוח וניהול סיכונים:
• כתבי אשראי עומדים בביטוח מספקים ביטחון נוסף בחוזי ביטוח.

בחירת הסוג המתאים של ערבות בנקאית או כתב אשראי עומד תלויה בצרכים הספציפיים של העסקה ובסיכונים הכרוכים בה. מכשירים אלה ממלאים תפקיד מרכזי בסחר בינלאומי, בפרויקטי בנייה, בעסקאות פיננסיות ועוד, בכך שהם מספקים ביטחון ובונים אמון בין הצדדים. חיוני להבין את התנאים, ההגבלות והמסגרות הרגולטוריות החלות על מכשירים אלה כדי לעשות בהם שימוש יעיל בתרחישים עסקיים שונים.

ההבדלים בין ערבויות בנקאיות (BG) לבין כתבי אשראי עומדים (SBLC)

ההבחנה בין ערבות בנקאית (BG) לבין כתב אשראי עומד (SBLC) נעוצה בעיקר במטרתם ובאופי הביטחון שהם מעניקים, אף שהשניים משמשים בעסקאות סחר בינלאומיות כדי להעניק ביטחון ולהפחית את הסיכון לאי-תשלום.

1. מהות הערבות:

• ערבות בנקאית (BG): זהו סוג רחב יותר של מכשיר פיננסי שמנפיק בנק, המעניק ערבות לביצוע או לתשלום. הבנק מתחייב כי אם המבקש (מי שמבקש את ה-BG) לא יעמוד בהתחייבויותיו החוזיות, הבנק יכסה את ההפסד. כך היא מהווה ערבות לביצוע ומבטיחה את מילוי ההתחייבויות החוזיות.
• כתב אשראי עומד (SBLC): SBLC, לעומת זאת, הוא בראש ובראשונה ערבות לתשלום. זהו מסמך שמנפיק בנק, המבטיח תשלום סכום כסף מסוים למוכר אם הקונה מפר את ההסכם. הוא משמש בדרך כלל כאמצעי תשלום אחרון, ואינו נועד לשמש כאמצעי תשלום ראשי.

2. הקשר השימוש:

• ערבויות בנקאיות משמשות לעתים קרובות במצבים שבהם נדרשת הבטחה לביצוע או להתחייבות של צד. כך למשל, בחוזי בנייה עשויה ערבות בנקאית לשמש להבטחת השלמת הפרויקט על ידי הקבלן בהתאם לתנאים שהוסכמו.
• SBLC משמשים לעיתים קרובות בעסקאות סחר בינלאומיות להבטחת תשלום, בעיקר כאשר הקונים והמוכרים אינם מכירים זה את זה או פועלים במדינות שונות בעלות דינים ותקנות שונים.

3. הצדדים המעורבים:

• בשניהם מעורבים לפחות שלושה צדדים: המבקש, הבנק המנפיק והנהנה; ערבות נגדית מוסיפה בנק שני.

4. תנאי תשלום:

• בשני המקרים הבנק משלם כנגד דרישה תואמת; הוא אינו בוחן אם המבקש אכן הפר את התחייבותו.
• ערבויות טפלות ("משניות"), התלויות בחוב היסודי, הן החריג ונעשה בהן שימוש נדיר בבנקאות הבינלאומית.

5. סוגים:
ניתן לסווג הן BG והן SBLC לסוגים שונים, כגון ביצוע, פיננסית, מקדמה ועוד, בהתאם לשימוש הספציפי בהם בעסקה שביסודה.

6. המסגרת הרגולטורית:
המסחר ב-BG וב-SBLC מוסדר במספר הנחיות, ובהן ה-International Standby Practices (ISP98) וה-(UCP 600) שפרסמה לשכת המסחר הבינלאומית (ICC) לגבי SBLC, וכללי URDG 758 (Uniform Rules for Demand Guarantees) לגבי ערבויות בנקאיות עצמאיות.

7. העדפת שיפוט:

• ערבויות בנקאיות נפוצות יותר באירופה ובאסיה.
• SBLC נפוצים בעיקר בארצות הברית.

לכל אחד מהמכשירים הללו מאפיינים ייחודיים והוא מתאים לסוגים מסוימים של עסקאות פיננסיות, ולפיכך הבחירה בין BG לבין SBLC תלויה בדרישות הספציפיות של העסקה הנדונה.

המסחר בערבויות בנקאיות ובכתבי אשראי מסוג סטנדביי מוסדר בכמה מערכות כללים, ובהן כללי הנוהג הבינלאומיים לכתבי אשראי מסוג סטנדביי (ISP98), שפרסמה לשכת המסחר הבינלאומית (ICC). כללי ISP98 משקפים את הנהלים, המנהגים והנוהגים המקובלים בתחום כתבי האשראי מסוג סטנדביי וקובעים כללים ייעודיים למכשירים אלה, בדומה לכללים והנוהגים האחידים לאשראי דוקומנטרי (UCP) ולכללים האחידים לערבויות לפי דרישה (URDG), החלים, בהתאמה, על כתבי אשראי מסחריים ועל ערבויות בנקאיות עצמאיות.

כתבי אשראי עומדים יכולים לשרת מגוון תפקידים, וניתן לסווגם באופן תיאורי על פי תפקידם בעסקה הבסיסית. בין הדוגמאות:

• כתב אשראי עומד לביצוע (Performance Standby): תומך בהתחייבויות ביצוע שאינן כספיות, לרבות התחייבויות הנובעות מהפרת המבקש בהשלמת העסקאות שביסוד.
• כתב אשראי עומד להבטחת מקדמה: תומך בהתחייבות לתת דין וחשבון על תשלום מקדמה שהמוטב העביר למבקש.
• כתב אשראי עומד להבטחת הצעה/מכרז: תומך בהתחייבות המבקש לבצע חוזה אם הצעתו תזכה.
• כתב אשראי עומד נגדי: תומך בהנפקת כתב אשראי עומד נפרד או התחייבות אחרת נפרדת בידי המוטב של כתב האשראי העומד הנגדי.
• כתב אשראי עומד פיננסי: תומך בהתחייבות כספית, לרבות התחייבות להחזרת כספים שנלוו.
• כתב אשראי עומד לתשלום ישיר: תומך בתשלום במועד פירעונה של התחייבות תשלום בסיסית, בדרך כלל בקשר לכתב אשראי עומד פיננסי, ללא התחשבות בהפרה.
• כתב אשראי עומד בתחום הביטוח: תומך בהתחייבות ביטוחית או בהתחייבות ביטוח משנה של מבקש הכתב.
• כתב אשראי עומד מסחרי: תומך בהתחייבויות המבקש לשלם עבור סחורות או שירותים במקרה של אי-תשלום באמצעים אחרים​1​.

ה-ISP שונה מה-UCP בסגנונו ובגישתו, כדי להתאים לטווח רחב יותר של בעלי עניין המעורבים בדין ובנוהג של כתבי אשראי עומדים. הדבר כולל לא רק בנקאים וסוחרים אלא גם גזברי תאגידים, מנהלי אשראי, חברות דירוג, גופים ממשלתיים, רגולטורים ונאמני שטרי נאמנות, וכן יועציהם המשפטיים. כתבי אשראי עומדים נועדו לעיתים קרובות להיות זמינים במקרה של מחלוקות או חדלות פירעון של המבקש, מה שמחייב בחינה מדוקדקת של נוסחם. ה-ISP מספק הכוונה לעורכי דין ולשופטים בפרשנות הנוהג בכתבי אשראי עומדים, ומעניק תשובות ברורות ומקובלות לבעיות נפוצות.

כדי להחיל את ה-ISP על כתב אשראי עומד, יש לכלול במסמך ההתחייבות נוסח כגון "התחייבות זו הונפקה בכפוף ל-International Standby Practices 1998" או "בכפוף ל-ISP98". ה-ISP מספק כללים ניטרליים המקובלים ברוב המצבים ונקודת מוצא מועילה למשא ומתן במצבים אחרים. הוא עשוי לחסוך לצדדים, לרבות בנקים המנפיקים, המאשרים או המהווים מוטבים של כתבי אשראי עומדים, זמן והוצאות ניכרים בניהול משא ומתן ובניסוח תנאי כתב האשראי העומד.

ה-ISP תוכנן להתיישב עם אמנת האו"ם בדבר ערבויות עצמאיות וכתבי אשראי עומדים ועם הדין המקומי, בין אם חקיקתי ובין אם שיפוטי. הוא מגלם את נוהג כתב האשראי העומד לפי אותו דין. אם כללים אלה סותרים דין קוגנטי בסוגיות כגון המחאת תמורה או העברה מכוח הדין, יגבר הדין החל. עם זאת, רוב הסוגיות הללו נדונות רק לעיתים רחוקות בדין המקומי, ודיני מסחר מתקדמים פונים לא אחת אל הנוהג המתועד ב-ISP לצורך הכוונה במצבים כאלה, ובפרט ביחס להתחייבויות חוצות גבולות.

ניתן להשתמש ב-ISP גם בהליכי בוררות וגם בהליכים שיפוטיים, כגון מערכת הבוררות המבוססת על מומחים בנושא כתבי אשראי שפותחה על ידי כללי המרכז הבינלאומי לבוררות בכתבי אשראי (ICLOCA), או בבוררות מסחרית כללית של ICC, או באמצעים חלופיים ליישוב סכסוכים​1​.

נוהל רכישת SBLC ו-BG

1. קליטה והפקדה: הלקוח פותח את חשבונותיו ב-International Finance Bank, משלים את כל דרישות הציות ומפקיד את הכיסוי הנדרש.
2. בדיקת נאותות: הבנק בוחן את הלקוח, את המוטב ואת העסקה הבסיסית, לרבות בדיקות סנקציות ומקור הכספים.
3. מתווכים: מתווך רשאי להציג את הלקוח, אך אין לו כל תפקיד בהנפקה והוא אינו מקבל מידע ללא ייפוי כוח בכתב מהלקוח.
4. נוסח: נוסח המכשיר מוסכם עם הנהנה: סכום ומטבע, מועד פקיעה (לעיתים קרובות 12 חודשים, ניתן לחידוש), תנאי משיכה (דרישה בכתב והצהרה על הפרה, בצירוף מסמכים כלשהם), הדין החל (בדרך כלל דין אנגלי, ניו-יורקי או שווייצרי) והכללים החלים (ISP98 או UCP 600 לכתבי אשראי עומדים, URDG 758 לערבויות). המכשירים אינם ניתנים להעברה אלא אם צוין במפורש אחרת.
5. בחינה משפטית: נוסח הטיוטה נבחן על ידי יועץ משפטי לצורכי הלקוח, ובפרט היקף ההתחייבות המובטחת, הארכות או גלגולים מותרים ונוהל ההודעה על משיכות. ניסוח עמום מוביל למחלוקות, ולכן בהירות קודמת לכול.
6. נאמנות: כאשר העסקה הבסיסית מחייבת זאת, הסדר נאמנות מגן על כספי הצדדים ועל מסמכיהם עד למילוי התנאים שהוסכמו.
7. מנות: ניתן להנפיק מסגרות גדולות במנות; הסכומים, העיתוי והתנאים לכל מנה נקבעים בהסכם המסגרת.
8. הנפקה: הבנק המנפיק שולח את המכשיר באמצעות SWIFT MT760 מאומת אל הבנק של המוטב, אשר מאמת ומודיע עליו; העמלות מחויבות בחשבון הלקוח.
9. מחזור חיים: הבנק מנטר את הכיסוי עד לפקיעתו, לתיקונו או למימושו; עם הפקיעה הכיסוי משוחרר.
10. דיווח ומיסוי: הלקוח נשאר אחראי לחובותיו הרגולטוריות ולחובות המס שלו.