Банковские гарантии и SBLC

Коммерческая цель и чисто финансовое использование

В международных финансах не все инструменты служат одной и той же цели. Одни тесно связаны с движением товаров и услуг, тогда как другие могут выступать самостоятельными обязательствами, которыми можно торговать или которые можно использовать исключительно для целей финансового структурирования. Понимание этих различий имеет решающее значение для корпораций, суверенных клиентов и инвесторов, работающих на глобальных рынках.

1. Документарные аккредитивы — UCP 600

Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов Международной торговой палаты (UCP 600) регулируют классические аккредитивы. Они предназначены для содействия международной торговле, обеспечивая осуществление платежа только против представления соответствующих требованиям коммерческих документов.

• Характер: транзакционный, привязан к продаже и поставке товаров или услуг.
• Сфера применения: безопасные расчёты в трансграничной торговле.
• Обращаемость: ограниченная. Хотя передаваемые аккредитивы и учёт тратт возможны, документарные аккредитивы не могут свободно обращаться или монетизироваться как самостоятельные финансовые инструменты.
• Вывод: инструмент носит сугубо коммерческий характер и не подходит для чисто финансовой торговли.

2. Резервные аккредитивы – ISP98

Международная практика резервных аккредитивов (ISP98, публикация ICC № 590) регулирует резервные аккредитивы (SBLC). В отличие от аккредитивов, подчиняющихся UCP 600, SBLC по своей природе не носят коммерческого характера. Это независимые обязательства, которые предназначены для востребования в случае неисполнения заявителем своего обязательства.

• Характер: независимые безусловные платёжные обязательства.
• Сфера применения: широко используется в проектном финансировании, структурированном кредитовании и корпоративных финансах в качестве замены гарантий.
• Обращаемость: низкая. Права на поступления могут быть уступлены, а резервный аккредитив подлежит передаче только в том случае, если это прямо предусмотрено его условиями. Высококачественный финансовый резервный аккредитив может служить обеспечением по отдельной кредитной линии, однако он не является ценной бумагой и как таковой не «монетизируется».
• Вывод: подходит для обслуживания финансовых обязательств, но не для торговых операций.

3. Гарантии по требованию – URDG 758

Унифицированные правила для гарантий по требованию (URDG 758, публикация ICC № 758) регулируют банковские гарантии, такие как гарантии исполнения, гарантии возврата авансового платежа или тендерные гарантии. Как и SBLC, они являются независимыми обязательствами: гарант платит по требованию, независимо от споров по основному договору.

• Характер: самостоятельное обязательство гаранта.
• Сценарий применения: обеспечение исполнения договорных обязательств или обязательств по возврату средств.
• Оборотоспособность: низкая. Гарантии по требованию обеспечивают конкретное обязательство; они могут передаваться только в случае, если прямо допускают передачу (URDG 758, статья 33), и не обращаются на финансовых рынках.
• Вывод: кредитная поддержка конкретных обязательств, в частности в сфере торговли, строительства, суверенного и корпоративного финансирования.

Различая эти инструменты, клиенты могут выбрать подходящий для своих стратегических целей: будь то обеспечение исполнения обязательств в трансграничной торговле или высвобождение ресурса баланса на рынках капитала.

Организация выпуска резервного аккредитива (SBLC)

International Finance Bank LTD при строгом соблюдении требований комплаенс и при условии фактического поступления средств содействует выпуску одного или нескольких безотзывных резервных аккредитивов, эмитируемых IFB либо лицензированными международными банками первой категории (ведущими банками по размеру капитала Tier 1) с долгосрочным рейтингом не ниже A-/A3 по итогам индивидуальной оценки. Эти инструменты структурируются строго в соответствии с международной передовой практикой и ISP98 ICC (Международная практика по резервным аккредитивам 1998 года, Публикация № 590).

Основные характеристики:

• Форма: безотзывный безусловный резервный аккредитив
• Применимые правила: ISP98 (ICC Pub. 590)
• Банк-эмитент: IFB или имеющий лицензию международный банк первого уровня (Tier 1 — ведущий банк по размеру капитала первого уровня) с долгосрочным рейтингом не ниже A-/A3 по результатам индивидуальной оценки
• Срок действия: фиксированная дата и место истечения срока действия
• Порядок исполнения: путём платежа со счёта клиента в нашем учреждении на основании письменного требования и заявления бенефициара о неисполнении обязательств
• Рабочий инструмент: MT760 через SWIFT в банк бенефициара
• Комиссии и расходы: все комиссии и расходы за пределами юрисдикции банка-эмитента относятся на бенефициара
• Подтверждение: предоставляется по запросу за дополнительную плату

Предварительное условие:

До выпуска заявитель должен пройти процедуру приёма на обслуживание, полную углублённую проверку контрагента в рамках AML/KYC и внести на свой счёт в нашем учреждении не менее 500 млн USD/EUR вместе с применимыми комиссиями. Только после поступления подтверждённых средств и одобрения службы комплаенс банк-эмитент направит рабочее сообщение MT760 в банк назначенного бенефициара.

Эта система гарантирует, что каждый выпущенный инструмент является подлинным, имеет исковую силу и полностью признаётся в соответствии с международными банковскими стандартами.

Оформление банковской гарантии

International Finance Bank LTD при строгом соблюдении требований комплаенс и при условии поступления зачисленных средств содействует выпуску одной или нескольких безотзывных банковских гарантий, выпускаемых IFB либо лицензированными международными банками первого уровня (ведущими банками по размеру капитала Tier 1) с долгосрочным рейтингом не ниже A-/A3, после индивидуальной оценки. Эти инструменты структурируются в полном соответствии с международными стандартами и URDG 758 ICC (Унифицированные правила для гарантий по требованию, редакция 2010 года), дополненными, где это уместно, Международной стандартной практикой по гарантиям по требованию (ISDGP, публикация ICC № 814).

Основные характеристики:

• Форма: безотзывная безусловная банковская гарантия (например, гарантия исполнения обязательств, платёжная гарантия, гарантия возврата авансового платежа)
• Применимые правила: URDG 758 (публикация ICC № 758); в качестве рекомендуемой практики толкования применяется ISDGP (публикация ICC № 814)
• Банк-эмитент: IFB или имеющий лицензию международный банк первого уровня (Tier 1 — ведущий банк по размеру капитала первого уровня) с долгосрочным рейтингом не ниже A-/A3 по результатам индивидуальной оценки
• Срок действия: фиксированная дата и место истечения срока действия
• Исполнение: путём платежа со счёта клиента в нашем учреждении при предъявлении надлежащим образом оформленного письменного требования, подкреплённого заявлением бенефициара о неисполнении обязательств
• Операционный инструмент: MT760 через SWIFT в банк бенефициара
• Комиссии и расходы: все комиссии и расходы за пределами юрисдикции банка-эмитента относятся на бенефициара
• Подтверждение: предоставляется по запросу за дополнительную плату

Предварительное условие:

До выпуска заявитель обязан пройти процедуру приёма на обслуживание, полную углублённую проверку в рамках AML/KYC и разместить на своём счёте в нашем учреждении не менее 500 млн USD/EUR вместе с применимыми комиссиями. Только после поступления подтверждённых средств и одобрения службы комплаенс банк-эмитент направит действующее сообщение MT760 в банк назначенного бенефициара.

Эта структура гарантирует, что каждая выпускаемая гарантия является подлинной, имеет исковую силу и признаётся на международном уровне, предоставляя бенефициарам надёжное и безусловное право требования.

Банковские гарантии (BG) и резервные аккредитивы (SBLC) для коммерческих сделок

Банковские гарантии (BG) и резервные аккредитивы (SBLC) – это финансовые инструменты, которые, как правило, применяются в международной торговле и в других крупных сложных проектах для обеспечения исполнения договорных обязательств. Несмотря на различия в характеристиках, оба инструмента служат важной цели – предоставлению гарантий сторонам сделки.

IFB выпускает банковские гарантии и резервные аккредитивы для коммерческих сделок через свои банки-корреспонденты при наличии соответствующего покрытия на счёте клиента в IFB. Каждый инструмент выпускается в пользу определённого бенефициара в связи с конкретной базовой сделкой в соответствии с URDG 758 или ISP98 и направляется в банк бенефициара в виде аутентифицированного сообщения MT760.

1. Банковские гарантии: банковская гарантия — это обязательство банка или финансового учреждения покрыть убыток в случае неисполнения конкретным заёмщиком своих обязательств по кредиту. Банковская гарантия означает, что кредитная организация обеспечивает исполнение обязательств должника.
2. Резервные аккредитивы: резервный аккредитив (SBLC) — это юридический документ, которым банк гарантирует платёж продавцу на случай, если покупатель — или клиент банка — не исполнит соглашение. Резервный аккредитив способствует международной торговле между компаниями, которые не знакомы друг с другом и действуют в условиях различного законодательства и регулирования.

Банковские гарантии (BG) и резервные аккредитивы (SBLC) не являются ценными бумагами, и признанного вторичного рынка, на котором они покупались бы и продавались, не существует. Закон и правила ICC допускают лишь более узкий круг действий:

1. Передача: Только если в инструменте прямо указано, что он подлежит передаче, и только с участием банка-эмитента (ISP98, Правило 6; URDG 758, статья 33).
2. Уступка поступлений: бенефициар вправе уступить своё право на поступления, что не влечёт передачи права на предъявление требования по платежу.
3. Обеспечение: Безусловный безотзывный резервный аккредитив (SBLC) по требованию, выпущенный банком с высоким рейтингом, может в ограниченных случаях служить обеспечением по отдельно андеррайтируемой кредитной линии.

BG и SBLC выпускаются в пользу конкретного бенефициара в связи с конкретной базовой сделкой. IFB проверяет каждый инструмент непосредственно в банке-эмитенте.

Виды банковских гарантий (BG) и резервных аккредитивов (SBLC) и случаи их применения

Банковские гарантии (BG) и резервные аккредитивы (SBLC) — это финансовые инструменты, обеспечивающие защиту в коммерческих сделках. Они гарантируют одной стороне получение платежа или исполнения в соответствии с договором, даже если другая сторона не исполнит свои обязательства. Ниже подробно описаны различные виды BG и SBLC, а также ситуации, в которых они обычно применяются.

Банковские гарантии (BG)

Банковская гарантия — это обязательство банка исполнить обязательства должника, если тот не выполнит свои договорные обязательства. Существует несколько видов банковских гарантий, каждый из которых служит различным целям:

1. Гарантия исполнения:

• Назначение: обеспечивает исполнение поставщиком или подрядчиком своих договорных обязательств в части качества и сроков поставляемых результатов.
• Область применения: Обычно используется в строительных и инженерных проектах, когда покупатель хочет получить гарантию того, что проект будет завершён в соответствии с договорённостями.

2. Финансовая гарантия:

• Назначение: гарантирует исполнение финансового обязательства, например по кредиту или облигации.
• Ситуация применения: Часто используется, когда компания выпускает облигации или привлекает кредит, предоставляя кредиторам или инвесторам обеспечение на случай неисполнения обязательств.

3. Гарантия участия в тендере (тендерная гарантия):

• Назначение: подтверждает, что участник торгов заключит контракт и предоставит требуемую гарантию исполнения в случае признания его победителем.
• Область применения: Применяется в ходе тендерных процедур для пресечения несерьёзных заявок и обеспечения добросовестного участия.

4. Гарантия возврата авансового платежа:

• Назначение: Обеспечивает защиту авансового платежа покупателя на случай неисполнения поставщиком обязательств по поставке товаров или оказанию услуг.
• Когда применяется: когда покупатель вносит предоплату до получения товаров или услуг, как правило, в международной торговле.

5. Гарантия платежа:

• Назначение: обеспечивает получение продавцом оплаты за поставленные товары или оказанные услуги.
• Ситуации применения: Применяется, когда существует риск того, что покупатель может не исполнить обязательства по оплате после получения товаров или услуг.

6. Гарантия исполнения гарантийных обязательств (гарантия на гарантийный период):

• Назначение: охватывает обязательства в течение гарантийного периода после завершения проекта, обеспечивая устранение дефектов.
• Случаи применения: в проектах, где требуется обслуживание после завершения работ или гарантийное сопровождение.

7. Таможенная гарантия:

• Назначение: Гарантирует таможенным органам уплату ввозных пошлин и налогов.
• Случай применения: в международной торговле при импорте товаров, когда уплата пошлин отсрочена.

8. Гарантия арендных платежей:

• Назначение: защищает арендодателя от неисполнения арендатором обязательств по уплате арендной платы.
• Область применения: в договорах аренды недвижимости.

9. Морская гарантия (shipping guarantee):

• Назначение: позволяет импортёру вступить во владение товаром до поступления оригиналов отгрузочных документов.
• Область применения: когда товар прибывает раньше документов; это позволяет избежать задержек при таможенном оформлении груза.

10. Резервный аккредитив (SBLC) как банковская гарантия:

• Назначение: Выполняет функцию, аналогичную банковской гарантии, обеспечивая гарантию платежа.
• Случаи применения: в юрисдикциях, где банковские гарантии используются нечасто, SBLC может выполнять ту же функцию.

Резервные аккредитивы (SBLC)

SBLC — это гарантия платежа, выдаваемая банком по поручению клиента и используемая как «платёж последней инстанции» в случае, если клиент не исполняет договорные обязательства. Существуют различные виды SBLC, предназначенные для конкретных потребностей:

1. Резервный аккредитив в обеспечение исполнения обязательств:

• Назначение: обеспечивает исполнение договорных обязательств, связанных с выполнением работ.
• Применение: аналогично гарантии исполнения в строительных контрактах и договорах об оказании услуг.

2. Финансовый резервный аккредитив:

• Назначение: гарантирует исполнение финансового обязательства.
• Сфера применения: Используется для обеспечения финансовых обязательств, например кредитов: кредиторы получают платёж, даже если заёмщик не исполнит обязательства.

3. Резервный аккредитив (гарантия возврата авансового платежа):

• Назначение: защищает авансовый платёж покупателя, гарантируя его возврат в случае непоставки товара продавцом.
• Применение: в договорах, предусматривающих авансовые платежи за товары или услуги.

4. Резервный аккредитив в обеспечение тендерной заявки:

• Назначение: обеспечивает исполнение обязательства участника тендера заключить контракт в случае присуждения ему контракта.
• Область применения: В тендерных процедурах как альтернатива гарантии участия в торгах.

5. Встречный резервный аккредитив:

• Назначение: резервный аккредитив, выпускаемый в обеспечение другого резервного аккредитива или гарантии.
• Область применения: в сложных международных сделках, требующих нескольких уровней защиты.

6. Резервный аккредитив с прямой оплатой (Direct Pay Standby):

• Назначение: обеспечивает прямую выплату бенефициару без необходимости подтверждения неисполнения обязательств.
• Сфера применения: регулярные платежи, например лизинговые платежи или платежи в рассрочку; обеспечивает своевременное получение средств.

7. Страховой резервный аккредитив:

• Назначение: обеспечивает исполнение обязательств страховой компании по выплате возмещений.
• Область применения: в страховых схемах, где требуется дополнительное обеспечение.

8. Коммерческий резервный аккредитив:

• Назначение: Обеспечивает оплату товаров или услуг в коммерческих сделках.
• Область применения: в качестве резервного обеспечения коммерческих платёжных обязательств, как правило, в торговом финансировании.

9. Таможенный резервный аккредитив:

• Назначение: гарантирует уплату таможенных пошлин и налогов.
• Применение: аналогично таможенным гарантиям в международной торговле.

10. Резервный аккредитив в сфере судоходства:

• Назначение: Обеспечивает доставку товаросопроводительных документов или товаров.
• Сфера применения: в операциях морской перевозки грузов — для защиты интересов покупателей или перевозчиков.

Ситуации и сферы применения

Понимание конкретных случаев применения помогает выбрать подходящий вид BG или SBLC:
Строительные проекты:

• Гарантии исполнения обязательств и резервные аккредитивы (SBLC) в обеспечение исполнения обязательств гарантируют, что подрядчики завершат проекты в соответствии с соглашением.
• Гарантии возврата авансового платежа защищают клиентов, которые производят предоплату подрядчикам.
• Международная торговля:
• Платёжные гарантии и коммерческие резервные аккредитивы обеспечивают платежи экспортёрам.
• Гарантии для получения груза и резервные аккредитивы для получения груза обеспечивают беспрепятственную выдачу товаров.
• Тендерные процедуры:
• Гарантии в обеспечение тендерной заявки и резервные аккредитивы в обеспечение тендерной заявки подтверждают серьёзность и приверженность участников торгов.
• Финансовые операции:
• Финансовые гарантии и финансовые резервные аккредитивы обеспечивают защиту по кредитным договорам и выпускам облигаций.

Договоры аренды:

• Гарантии арендных платежей и резервные аккредитивы с прямой оплатой обеспечивают получение арендодателями арендных платежей.
• Таможенные и налоговые обязательства:
• Таможенные гарантии и таможенные резервные аккредитивы гарантируют таможенным органам уплату пошлин.
• Страхование и управление рисками:
• Страховые резервные аккредитивы обеспечивают дополнительную защиту в страховых договорах.

Выбор подходящего вида банковской гарантии или резервного аккредитива зависит от требований конкретной сделки и связанных с ней рисков. Эти инструменты играют важную роль в международной торговле, строительных проектах, финансовых операциях и других сферах, обеспечивая защиту и укрепляя доверие между сторонами. Для эффективного использования этих инструментов в различных коммерческих ситуациях необходимо понимать условия их применения и особенности их нормативно-правового регулирования.

Различия между BG и SBLC

Различие между Банковской гарантией (BG) и Резервным аккредитивом (SBLC) заключается прежде всего в их назначении и характере предоставляемого обеспечения, хотя оба инструмента используются в международных торговых операциях для обеспечения безопасности и снижения риска неплатежа.

1. Характер гарантии:

• Банковская гарантия (BG): Это более широкий вид финансового инструмента, выпускаемого банком и предоставляющего гарантию исполнения или платежа. Банк гарантирует, что если заявитель (лицо, запрашивающее BG) не исполнит свои договорные обязательства, банк покроет возникший ущерб. Таким образом, это гарантия исполнения, обеспечивающая выполнение договорных обязательств.
• Резервный аккредитив (SBLC): SBLC, напротив, является прежде всего гарантией платежа. Это документ, выпускаемый банком и гарантирующий выплату определённой суммы продавцу в случае неисполнения покупателем своих обязательств по соглашению. Как правило, он используется как средство платежа последней инстанции и не предназначен для применения в качестве основного способа оплаты.

2. Контекст применения:

• BG часто используются в ситуациях, когда необходимо гарантировать исполнение обязательств одной из сторон. Например, в строительных контрактах BG может использоваться для обеспечения завершения подрядчиком проекта в соответствии с согласованными условиями.
• SBLC часто используются в сделках международной торговли для обеспечения платежа, особенно когда покупатели и продавцы не знают друг друга или находятся в разных странах с различными законами и нормативными требованиями.

3. Участвующие стороны:

• В обоих случаях участвуют не менее трёх сторон: заявитель, банк-эмитент и бенефициар; контргарантия предполагает участие второго банка.

4. Условия платежа:

• В обоих случаях банк производит платёж против соответствующего условиям требования; он не проверяет, действительно ли принципал допустил неисполнение обязательств.
• Акцессорные («вторичные») гарантии, зависящие от основного долга, являются исключением и редко применяются в международной банковской практике.

5. Виды:
И BG, и SBLC подразделяются на различные виды, такие как гарантия исполнения обязательств, финансовая гарантия, гарантия возврата аванса и другие, в зависимости от их конкретного назначения в базовой сделке.

6. Регуляторная база:
Торговля BG и SBLC регулируется рядом руководящих документов, включая Международную практику по резервным аккредитивам (ISP98) и Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов (UCP 600), изданные Международной торговой палатой (ICC), применительно к SBLC, а также Унифицированные правила для гарантий по требованию (URDG 758) применительно к независимым банковским гарантиям.

7. Предпочтительная юрисдикция:

• Банковские гарантии более распространены в Европе и Азии.
• SBLC преимущественно применяются в Соединённых Штатах.

Каждый из этих инструментов обладает собственными характеристиками и подходит для определённых видов финансовых операций, поэтому выбор между BG и SBLC зависит от конкретных требований соответствующей операции.

Торговля банковскими гарантиями и резервными аккредитивами регулируется рядом руководящих документов, включая Международные правила практики резервных аккредитивов (ISP98), изданные Международной торговой палатой (ICC). ISP98 отражают общепринятую практику, обычаи и обыкновения в отношении резервных аккредитивов и содержат отдельные правила для этих инструментов, аналогично Унифицированным правилам и обычаям для документарных аккредитивов (UCP) и Унифицированным правилам для гарантий по требованию (URDG) в отношении коммерческих аккредитивов и независимых банковских гарантий.

Резервные аккредитивы могут выполнять различные функции и классифицироваться описательно в зависимости от их роли в базовой сделке. В частности:

• Резервный аккредитив исполнения: обеспечивает исполнение неденежных обязательств, включая обязательства, возникающие в случае неисполнения заявителем обязательств по завершению базовых сделок.
• Резервный аккредитив в обеспечение авансового платежа: обеспечивает обязательство по возврату или учёту авансового платежа, произведённого бенефициаром в пользу заявителя.
• Резервный аккредитив в обеспечение тендерной заявки (Bid Bond/Tender Bond): обеспечивает обязательство заявителя заключить контракт в случае признания его заявки выигравшей.
• Встречный резервный аккредитив: Служит обеспечением выпуска отдельного резервного аккредитива или иного обязательства бенефициаром встречного резервного аккредитива.
• Финансовый резервный аккредитив: обеспечивает исполнение денежного обязательства, включая обязательство по возврату заёмных средств.
• Резервный аккредитив прямой оплаты: обеспечивает платёж по наступлении срока исполнения базового платёжного обязательства, как правило в связи с финансовым резервным аккредитивом, независимо от наличия дефолта.
• Страховой резервный аккредитив: обеспечивает исполнение страхового или перестраховочного обязательства заявителя.
• Коммерческий резервный аккредитив: обеспечивает исполнение обязательств заявителя по оплате товаров или услуг на случай неплатежа по иным каналам1.

ISP отличается от UCP по стилю и подходу, что позволяет учесть более широкий круг участников, вовлечённых в право и практику резервных аккредитивов. Это не только банкиры и коммерсанты, но и корпоративные казначеи, специалисты по управлению кредитными рисками, рейтинговые агентства, государственные органы, регуляторы и доверительные управляющие по долговым обязательствам, а также их юрисконсульты. Резервные аккредитивы нередко рассчитаны на использование в случае споров или неплатёжеспособности заявителя, что требует тщательного анализа их текстов. ISP служит ориентиром для юристов и судей при толковании практики по резервным аккредитивам и содержит чёткие и общепризнанные ответы на типичные проблемы.

Чтобы применить ISP к резервному аккредитиву, в обязательство следует включить формулировку вида «Настоящее обязательство выпущено с применением Международной практики резервных аккредитивов 1998 года» или «С применением ISP98». ISP содержит нейтральные правила, приемлемые в большинстве ситуаций, и служит удобной отправной точкой для переговоров в иных случаях. Это позволяет сторонам, включая банки, выпускающие и подтверждающие резервные аккредитивы или являющиеся их бенефициарами, существенно сэкономить время и средства при согласовании и составлении условий резервного аккредитива.

ISP разработаны с учётом совместимости с Конвенцией Организации Объединённых Наций о независимых гарантиях и резервных аккредитивах и с местным законодательством, будь то законы или судебная практика. Они отражают практику применения резервных аккредитивов в рамках этого права. В случае противоречия настоящих правил императивным нормам права по таким вопросам, как уступка поступлений или переход прав в силу закона, применяется действующее законодательство. Тем не менее большинство этих вопросов редко регулируется местным правом, а прогрессивное торговое право в таких ситуациях нередко ориентируется на практику, зафиксированную в ISP, особенно применительно к трансграничным обязательствам.

ISP может применяться также в арбитражном и судебном разбирательстве, например в экспертной системе арбитража по аккредитивам, разработанной в соответствии с правилами Международного центра арбитража по аккредитивам (ICLOCA), либо в рамках общего коммерческого арбитража ICC или с использованием альтернативных способов разрешения споров​1​.

Процедура приобретения SBLC и BG

1. Онбординг и внесение средств: клиент открывает счёт (счета) в International Finance Bank, выполняет все требования комплаенс и вносит необходимое покрытие.
2. Углублённая проверка контрагента: Банк проверяет клиента, бенефициара и лежащую в основе операцию, включая проверки на предмет санкций и источника средств.
3. Посредники: посредник может представить клиента, но не участвует в выпуске и не получает никакой информации без письменного поручения клиента.
4. Текст: Текст инструмента согласовывается с бенефициаром: сумма и валюта, срок действия (часто 12 месяцев с возможностью продления), условия предъявления требования о платеже (письменное требование и заявление о нарушении обязательств, а также любые документы), применимое право (как правило, английское, нью-йоркское или швейцарское) и применимые правила (ISP98 или UCP 600 для резервных аккредитивов, URDG 758 для гарантий). Инструменты не подлежат передаче, если прямо не указано иное.
5. Юридическая экспертиза: Проект текста рассматривается юрисконсультом с учётом потребностей клиента, в частности объёма обеспечиваемого обязательства, допустимых продлений или пролонгаций и порядка уведомления о предъявлении требований. Неоднозначные формулировки приводят к спорам, поэтому приоритет отдаётся ясности.
6. Эскроу: если этого требует базовая сделка, эскроу-механизм обеспечивает сохранность средств и документов обеих сторон до выполнения согласованных условий.
7. Транши: Крупные кредитные линии могут предоставляться траншами; суммы, сроки и условия предоставления каждого транша фиксируются в кредитном соглашении.
8. Выпуск: Банк-эмитент направляет инструмент по аутентифицированному каналу SWIFT в формате MT760 в банк бенефициара, который проверяет его и авизует; комиссии списываются со счёта клиента.
9. Жизненный цикл: Банк контролирует обеспечение до истечения срока, изменения условий или предъявления требования; по истечении срока обеспечение высвобождается.
10. Отчётность и налоги: Клиент самостоятельно отвечает за исполнение собственных регуляторных и налоговых обязательств.